連續幾篇關於投資與投機的分享後，今日我想轉個話題，跟大家談談退休理財的問題。
我好想問一下大家，假設你在40歲時便賺夠退休，你還會投資嗎？還會去捕捉下一次牛市升浪，希望再賺多一點嗎？

當然，是否再投資，本身因人而異，因為推一個極端來看，1億身家和10億身家對退休生活的意義已經不大。不過，我想引述一位朋友的看法，他絕對是已經賺夠退休的人，但他每天仍然很努力去投資。原來，他的理念是想invest to donate，即是將投資賺到的錢捐作慈善用途，造福他人。

我這位朋友的想法和做法，可能也是一個極端！

我想把我的想法跟大家分享一下。在我心目中，撇除一層自住物業和足夠的醫療及危疾保險外，1,000萬對我來說已經足夠在香港退休了。

我想補充的是，現階段我沒有計劃到其它地方退休。再者，現實上，就算你要到其它地方退休，只要不是歐美先進國家，生活水平其實不太高，例如加拿大、澳洲等，生活水平其實比香港還會稍低呢！我身邊的朋友有些還嚮往泰國、馬來西亞或印尼等國家，撇除政局的問題，生活水平肯定比香港便宜呢！

言歸正傳，假如我現在已經累積到1,000萬元，我會怎樣做呢？我想我會把這1,000萬元分散放在不同的定息投資工具之上（包括定期存款、儲蓄保險、年金、債券或收租物業，但主要可能是商舖或車位，又或者高息股），最大目標是要保住這1,000萬的本金，因為這是一粒種子，希望以這粒種子，每年賺取4-5％的利息回報。

我想，能否賺到4-5%利息回報，很視乎市場息口環境，當利率高企的時候，回報可能略高於5%；假如低息的時候，或許會略低於4%。但經驗告訴我，就算2000年以後的低息環境，要爭取3-4%的回報也是有可能的。

如果以1,000萬元計，年回報率4%的話，即每年會有40萬元利息收入；假如年回報5%的話，每年便會有50萬元利息收入，折算每月大概會有3萬多至4萬多元，我認為已經很不錯了。不知道在內地的朋友覺得如何？！以現時香港和內地生活水平仍有一段差距計，我相信大部分內地朋友都應該感到足夠吧！

不要忘記，這筆收入是不用納稅的，即是每個月可以自由動用的錢是完整的3-4萬元。以今時今日的生活水平來說，大家認為3-4萬是否足夠呢？我自己就認為足夠了。假設大家也認為足夠，但你可能仍然會問，未來的物價水平提高了又怎辦呢？對的，我們不能忘記通脹的因素！

這個話題下回再續。